Router Protocol Temel Analizi

• Piyasa Hacmi: $21.3M
• 24 Saatlik İşlem Hacmi: $3.2M
• Likidite: %15
• Dolaşımdaki Arz: 6.2M
• Toplam Arz: 20M
• Dolaşımdaki Arzın Toplam Arza Oranı: %31
• 24 Saatlik İşlem Hacmine Göre Listelendiği Borsalar: KuCoin, AscendEX, Gate.io
• 24 Saatlik İşlem Hacmine Göre Listelendiği DEX’ler: Dfyn
• Coin Gecko Favori Sayısı: 11.1K
• CoinMarketCap Favori Sayısı: 9.2K
• Holder Sayısı: 1.5K (Ethereum) / 3.5K (Polygon)

Piyasa Analizi Notları

• Router Protocol, piyasa hacmine göre Gem olarak sınıflandırılmıştır.
• Likiditesi Sağlıklı olarak sınıflandırılmıştır.
• Dolaşımdaki arz, toplam arzın %31’ini oluşturmaktadır. Dolaşımdaki arzın toplam arza oranı Ortalama olarak sınıflandırılmıştır.
• Henüz Tier 1 borsa listelenmesi bulunmamaktadır.
• ATH değeri (ulaştığı en yüksek değer) $19.08 – 16 Mayıs 2021 ve ATL değeri (bulunduğu en düşük değer) $0.97 – 27 Ocak 2021 olarak karşımıza çıkmaktadır.

• Twitter Takipçi Sayısı: 21.2K
• Telegram Üye Sayısı: 10.3K
• Medium Takipçi Sayısı: 1K
• Discord Üye Sayısı: 3K

Sosyal Analiz / Pazarlama Notları

• Projenin sosyal medya hesapları güncel ve aktiftir.
• En çok paylaşım Twitter hesabından yapılmaktadır.
• Özellikle son aylarda olmak üzere ekibin bir çok AMA etkinliği bulunmaktadır.
• AMA etkinlikleri daha çok Discord ve Telegram üzerinden yapılmaktadır.
• En son AMA 31 Ocak 2021 tarihinde Discord kanalında gerçekleştirilmiştir.
• Proje Dubai’de gerçekleştirilen World Blockchain Zirvesi’ne katılmıştır.
• Projeye ait 8 adet iş ilanı bulunmaktadır. (7 adet yazılım mühendisi, 1 adet pazarlama uzmanı)

GitHub Aktivitesi Notları:

• Projeye ait 12 adet veri havuzu bulunmaktadır.
• 12 adet veri havuzunun 7 tanesi Fork olarak karşımıza çıkmaktadır.
• Projeye ait 1 adet halka açık geliştirici bulunmaktadır.
• Son veri güncellemesi 10 gün önce yapılmıştır. (30 Nisan 2021 – 29 Kasım 2021 arası güncelleme kaydı bulunmamaktadır, proje bu süre zarfında daha çok güvenlik ve denetime odaklandıklarını belirtmektedir.)
• Rust ve JavaScript en çok kullanılan programlama dilidir.
• GitHub aktivitesi Yetersiz olarak sınıflandırılmıştır.

• Router Protocol, mevcut ve gelişmekte olan Layer 1 ve Layer 2 blokzincirlerini birbirine bağlayan ve sözleşme düzeyinde veri akışı sağlayan çok yönlü bir Bridge platformudur. (Çok yönlülük, kaynak blokzincirinde kilitlenen ve hedef blokzincirinde kullanılan bir Token veya kaynak blokzincirinde başlatılan ve hedef blokzincirinde yürütülen bir işlem olabilmektedir.)
• 20 kişiden oluşan ekip üyelerinin çoğu aynı zamanda Dfyn ,Qume ve xHastag isimli projeler ile de ilgilenmektedir.
• Kilit İsimler: Ramani Ramachandran (CEO), Monica Durga (CTA)
• Projeye ait bir halka açık satış yapılmamıştır. Seed ve özel satış turları sonrası borsalara doğrudan likidite verilmiştir. Proje, bu üç satıştan yaklaşık $490K, 2. Funding turunda ise $4.1M fon toplamıştır.
• Projeye ait bir whitepaper bulunmamaktadır. Bunun yerine bir Docs sayfası tercih edilmiştir.
• CoinDesk, TechCrunch ve CryptoSlate’de bahsedilmiştir.
• Coinbase Ventures, QCP Capital, Alameda Research, Wintermute ve Polygon gibi yatırımcılara sahiptir.

• Projeye ait bir $ROUTE Token bulunmaktadır.
• Token kullanım alanları yönetim, kazanç paylaşımı (Validator’lara ve likidite sağlayıcılarına verilen işlem ücretleri) ve zincirler arası ödemeler için platforma ödenen işlem ücretleri (Gas fee hariç) olarak belirlenmiştir.
• $ROUTE Token, Token işlevselliği açısından Ortalama olarak sınıflandırılmıştır.

• Token Dağılımı; Seed satışı %3, 1.Private satış %2.5, 2.Private satış %5.1, ödül havuzu %17.2, takım %15, ekosistem fonu %25.4, likidite fonu %1.8, proje %20 ve partnerler / danışmanlar %10 şeklinde belirlenmiştir.
• Token Salınımı; Seed satışı için TGE’den (Token oluşturulması) 180 gün sonra %20 kilit açılımı ve kalanı 9 aylık lineer açılım, 1.Private satışı için ilk günden %20 kilit açılımı ve kalanı 9 aylık lineer açılım, 2.Private satış için ilk günden %20 kilit açılımı ve kalanı 9 aylık lineer açılım, ödül havuzu için 3 yıllık süre boyunca teşvik yoluyla dağıtım, takım için 9.ayda %10 kilit açılımı ve kalanı 4 yıllık aylık açılım, ekosistem fonu için ilk gün %8 kilit açılımı, ilk ayın son günü %7 kilit açılımı kalanı 5 yıllık lineer açılım, proje için 18 aylık artan açılım kalanı ise 39 aylık açılım ve partnerler / danışmanlar için ilk gün %10 kilit açılımı, 2 defa her 3 ayda bir %10 açılım ve kalan %70 4 yıl boyunca haftalık açılım olarak belirlenmiştir.
• Proje Token dağılımına göre Riskli olarak sınıflandırılmıştır.
• Proje Token salınımına göre Yetersiz olarak sınıflandırılmıştır.

• En çok $ROUTE Token’a sahip olan cüzdan, Polygon ERC20 Bridge olarak gözükmektedir. (%34.72)

• En çok $ROUTE Token’a sahip olan 2. ve 3. cüzdanların ise projeye ait oldukları tahmin edilse de bu cüzdanlar herhangi bir akıllı sözleşmeye bağlı değildir ve cüzdan isimleri belirlenmemiştir.
• Polygon ağında ise en çok $ROUTE Token’a sahip olan cüzdan herhangi bir akıllı sözleşmeye bağlı değildir. (%54.1) Polygon ağındaki toplam arz 6.7M olarak gözükmektedir.
• Holder dağılımı Riskli olarak sınıflandırılmıştır.

• Token aktivitesi ise 2021 yılının başından haziran ayına kadar oldukça haraketli geçse de temmuz ayından itibaren yeni yıla kadar oldukça azalmıştır. Ocak sonu Mainnet’in aktifleşmesinin beklentisiyle yeni yılda tekrar bir haraketlilik gözlemlenmiştir.

• Router Protocol, mevcut ve gelişmekte olan Layer 1 ve Layer 2 blokzincirlerini birbirine bağlayan ve sözleşme düzeyinde veri akışı sağlayan çok yönlü bir Bridge platformudur. (Çok yönlülük, kaynak blokzincirinde kilitlenen ve hedef zincirde kullanılan bir Token veya kaynak blokzincirinde başlatılan ve hedef blokzincirinde yürütülen bir işlem olabilmektedir.)
• Router Protocol Mainnet’i 27 Ocak 2022 tarihinde aktif olmuştur.
• 1’e 1 Bridge yöntemini kullanan geleneksel Cross-Chain protokollerinden farklı olarak Router, tüm blokzincirlerinin aynı Node aracılığıyla birbirine bağlandığı özel bir ağ (XCLP’s Mesh) oluşturmaktadır.
• Bu özellik sayesinde herhangi yeni bir blokzinciri, ilgili konfigürasyonlarını tüm Router Node’larına ileterek bu ağa kolayca eklenebilmektedir.
• Zincirler arası aktarım sırasında XCLP, kullanıcıların fonlarını kaynak zincirde kilitleme ve hedef zincirde serbest bırakma özelliğine sahiptir.
• Router XCLP’si tarafından desteklenen her zincir, üzerinde konuşlandırılmış bir Bridge sözleşmesine sahip olmaktadır.
• Yeterli oy sayısına ulaşıldığında Bridge sözleşmesi, hedef zincirdeki Token’ların kilitlerini açmaktadır.
• Router Protocol’de kullanıcılar, işlem ücretleri için hangi Token kullanılacağını seçme esnekliğine sahiptir.

• Kullanıcılar işlem ücretleri için; kaynak zincirdeki yerel Token, USDC, ROUTE (%50 indirim) veya DFYN (%20 indirim) seçeneklerine sahiptir.
• Router Protocol, farklı ağlardaki sıkışıklığa bağlı olarak her 30-60 dakikada bir işlem ücretlerini tahmin eden bir ücret yöneticisi modülü kullanmaktadır.
• Kullanıcılar Ledger soğuk cüzdan ile işlem yaptıklarında herhangi bir işlem ücreti ödememektedir.
• Platforma ait 2 çeşit kullanıcı türü bulunmaktadır: Trader ve likidite sağlayıcıları.
• Router Protocol, herhangi bir DEX protokolünde bulunan likidite havuzlarına bağlanabilmektedir.
• Dfyn (aynı ekibe ait bir merkeziyetsiz borsa platformu) Node’ları olan zincirlerde Router, Dfyn ile entegrasyona öncelik vermektedir.
• Rezervsiz varlık transferleri durumunda Router, kaynak zincirindeki havuzlarda kullanıcı tarafından gönderilen varlığı bir Stablecoin varlığı ile takas ederek hedef zincirdeki Stablecoin varlığını kullanıcının istediği varlıkla takas etmektedir.
• Router Protocol, kaynak zincirdeki olayları dinleyen, bu olaylar için teklifler oluşturan ve hedef zincirde imzalı teklifleri oy olarak sunan bir dizi Node’u yönetmektedir.
• Bir transferin kabul edilip Bridge’ten geçebilmesi için, önceden belirlenmiş bir eşiği aşmaya yetecek kadar oy alması gerekmektedir.
• Tüm Bridge sözleşmeleri, yalnızca onaylanmış Router Node’larından alınan oyların dikkate alınması için güvenli bir adres listesine sahiptir.
• Router Protokol, Bridge sözleşmelerini etkinleştirmeden önce sahip olduğu UI ile kaynak zincirde bulunan ve yine bu projeye ait olan Pathfinder algoritması ile iletişime geçmektedir.

• Bu algoritma, kaynak zincirden hedef zincire olan varlık aktarımlarında en uygun yolu bulmak için tasarlanmıştır.
• Router Protocol, zincirler arası sözleşme temelli verileri aktarabilme özelliği sayesinde ileride Cross-Chain Lending, Cross-Chain Multi-sig Wallet ve Cross-Chain Limit emirleri gibi özellikleri desteklemeyi hedeflemektedir.
• Geliştiriciler için platforma ait bir SDK yayınlanacağı ekip tarafından bildirilmiştir.
• Router Protocol, EVM destekli blokzincirleri haricinde diğer blokzincirleri arasında da (Solana, Cosmos, Algorand ve Terra) hizmet vermeyi hedeflemektedir.
• CosmWasm modülü (Terra) üzerinde bir Bridge sözleşmesi üzerinde çalışıldığı ekip tarafından bildirilmiştir. (Proje, erken zamanlarında Terra ve Algorand’tan bağış almıştır.)
• Router Protocol’ün ilerideki hedefleri arasında tüm blokzincirleri arasında bir merkez görevi görecek özel bir blokzinciri oluşturulması da bulunmaktadır. Böylelikle platform tam merkeziyetsizlik özelliğine sahip olmayı hedeflemektedir.
• Bu blokzincirinin Cosmos SDK kullanılarak yapılacağı ve Tendermint Consensus algoritması kullanacağı ekip tarafından bildirilmiştir.
• Blokzinciri oluşturulduğunda, tüm zincirler arası işlemler bu ağ üzerinde onaylanabilir ve herkes tarafından gözlemlenebilir olacaktır.
• Ekip güncellemelerin ağır ilerlemesine karşılık olarak platform içi testlere, diğer zincirlerdeki oluşumlara ve güvenlik alanına yoğunlaştıklarını belirtmektedir.
• Ekip aynı zamanda Front-End Bug’ları için de bir ödül avcılığı etkinliği yürüttüklerini belirtmektedir.

Router Protocol, günümüzün çoklu zincirler dünyasında oldukça yüksek bir potansiyele sahip bir platform olarak karşımıza çıkmaktadır. Özellikle piyasadaki bir çok zincirler arası Token transferi yapan platformlardan bir adım öteye giderek, zincirler arası işlem transferleri yapabilmeyi ve bir merkez blokzinciri oluşturmayı hedeflemesi protokolün vizyonunu ortaya koymaktadır. Bu noktada projenin gelişmeleri ve hedeflenen hizmetlere olan ilerleyişi yakından takip edilmelidir. Ekibin aynı zamanda Dfyn merkeziyetsiz borsasının da geliştiricileri olduğu düşünüldüğünde, Router Protocol’ün deneyimli ancak yoğun bir ekibe sahip olduğu söylenebilir. Router Protocol temsil ettiği hizmet noktasında oldukça yüksek potansiyele sahipken altyapı ve on-chain veriler noktasında bir çok geliştirmeye ihtiyaç duymaktadır. Özellikle gelişim sürecinin yavaş ilerlemesi ve Token ekonomisinin yetersiz olması geliştirici ekibin üzerinde vakit harcaması gereken elementler olarak karşımıza çıkmaktadır. Fakat projeye yatırım yapan güçlü şirketler ve projenin bir kaç farklı blokzincirinden aldığı bağışlar da göz ardı edilmemesi gereken gelişmeler olarak not alınmalıdır. Doğru işbirlikleri ve hedeflenen hizmetlere yönelik yapılan geliştirmeler projenin başarısında çok önemli bir yere sahip olacaktır.

• Bu da ilginizi çekebilir: NEAR Protocol Nedir? NEAR Ekosistemi ve Teknik Analizi

Twitter: @Donatello_DeFi

Kriptoparalar ve blockchain hakkındaki her türlü sorunuz için telegram kanalımıza davetlisiniz. Kanala katılmak için tıklayınız.

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Burada yer alan ve hiçbir şekilde yönlendirici nitelikte olmayan içerik, yorum ve tavsiyeler genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Hiçbir şekilde yönlendirici nitelikte olmayan bu içerik, genel anlamda bilgi vermeyi amaçlamakta olup; bu içeriğin, yatırımcıların alım satım kararlarını destekleyebilecek yeterli bilgileri kapsamayabileceği dikkate alınmalıdır. Bu sayfalarda yer alan çeşitli bilgi ve görüşlere dayanılarak yapılacak ileriye dönük yatırımlar ve ticari işlemlerin sonuçlarından ya da ortaya çıkabilecek zararlardan KoinSaati sorumlu tutulamaz.